Narrative, SAT, UC, Scholarship, Descriptive essay examples

Comprender cómo funciona la amortización hipotecaria en Canadá – MapleMoney

Comprender cómo funciona la amortización hipotecaria en Canadá – MapleMoney
13 enero, 2021
Category: Tasas De Interés

Cuando busque una hipoteca, puede esperar que le presenten una terminología nueva. Para muchos, uno de los más confusos es la amortización de la hipoteca, lo cual no es sorprendente, ya que amortización no es una palabra que la mayoría de la gente utilice a diario. Sin embargo, es un concepto importante de entender, ya que puede tener un impacto significativo en su presupuesto, así como en la cantidad de intereses que pagará por su hipoteca a largo plazo.

¿Qué es un período de amortización?

En pocas palabras, el período de amortización se refiere al período de tiempo que le llevará liquidar la totalidad de su hipoteca. Si bien el período de amortización es algo que se acuerda cuando se suscribe a su hipoteca, hay formas en las que puede reducir la amortización de su hipoteca y ahorrar dinero. Entraré en esto con más detalle más adelante.

En Canadá, la duración estándar de la amortización es de 25 años, que también es la amortización máxima disponible en las hipotecas aseguradas por CMHC. Se requiere un seguro de la Corporación Canadiense de Hipotecas y Vivienda (CMHC) para cualquier hipoteca con un pago inicial inferior al 20%. La amortización de una hipoteca convencional (20% o más de anticipo), no tiene las mismas restricciones y puede ser tan alta como 30, incluso 40 años, aunque la mayoría de los bancos canadienses limitan las amortizaciones a 30 años.

Amortización hipotecaria frente a plazo hipotecario

Mucha gente confunde la amortización de una hipoteca con el plazo de la hipoteca. Mientras que el primero representa el tiempo que lleva liquidar toda la hipoteca, el plazo de la hipoteca representa el período de tiempo durante el cual se ha comprometido con una tasa de interés específica, un prestamista y los términos y condiciones asociados de la hipoteca.

Los plazos de la hipoteca pueden oscilar entre 6 meses y 10 años, aunque el plazo más común es de 5 años. Si bien existen términos abiertos y cerrados, cuyas condiciones no profundizaré en este artículo, lo importante a tener en cuenta es que cuando expira su término, puede renegociar con la misma institución financiera o tomar su hipoteca a un banco diferente, sin penalizaciones.

Tres formas de reducir la amortización de su hipoteca

Por lo general, los prestatarios pueden ahorrar intereses de tres maneras reduciendo el tiempo que lleva liquidar su hipoteca. La primera es mediante la aplicación periódica de pagos adicionales contra el monto principal adeudado, lo que también se conoce como pagos de suma global. El segundo es aumentar su frecuencia de pago de mensual a rápido quincenal o rápido semanal. La tercera forma es aumentar el monto del pago regular de su hipoteca, dentro del límite permitido establecido por su institución financiera. Echemos un vistazo más de cerca a las tres opciones.

Cómo aplicar pagos de suma global a su hipoteca

Cuando realiza un pago adicional (suma global) contra el saldo principal de su hipoteca, está reduciendo el período de amortización, así como los intereses que pagará durante la vigencia de su hipoteca. La mayoría de las instituciones financieras tienen asignaciones para estos pagos adicionales, también conocidos como prepagos, incluso si tiene una hipoteca a plazo fijo. Si bien las políticas varían de un banco a otro, los montos de pago anticipado suelen estar entre el 10% y el 20% del saldo de capital original cada año calendario. Esto es importante si planea pagar su hipoteca antes de lo previsto, por lo que es una buena idea asegurarse de conocer las diferentes políticas del banco al momento de buscar una hipoteca. El siguiente ejemplo muestra cómo calcularía el pago de la suma global disponible en una hipoteca.

Ejemplo de pago de suma global:

Monto original de la hipoteca: $ 300,000

Saldo de capital actual $ 226,000

Suma global permisible / año calendario: 15% del principal original de la hipoteca.

$ 300 000 X 15% = $ 45 000

En este caso, siempre que no haya realizado ningún pago global previo durante el año en curso, sería elegible para pagar hasta $ 45,000 contra el capital de su hipoteca, sin incurrir en una multa. Tenga en cuenta que puede haber una cantidad mínima requerida por pago, como $ 100, y algunos bancos imponen límites en el período de tiempo durante el cual puede realizar un pago de suma global.

Aumento de la frecuencia de pago de hipotecas

La aplicación de un pago de una suma global periódica es solo una forma de reducir la amortización de su hipoteca. Quizás el método de prepago más común es elegir realizar pagos quincenales rápidos en lugar de pagos mensuales de su hipoteca. Podrá tomar esta decisión cuando se registre para su hipoteca. Si la hipoteca ya está en vigor, la mayoría de las instituciones financieras aún le permitirán cambiar las frecuencias de pago a la mitad del plazo.

Elegir una opción de pago rápido resultará en una amortización más corta y menos intereses pagados durante la vida de la hipoteca. Por ejemplo, con solo elegir pagos quincenales rápidos frente a pagos mensuales en una hipoteca con una amortización de 25 años, la amortizará hasta tres años antes (aproximadamente 22 años).

La diferencia entre pagos quincenales rápidos y regulares

Existe un malentendido común de que para cancelar su hipoteca antes de tiempo, todo lo que necesita hacer es elegir un pago más frecuente que mensual, es decir. quincenal, quincenal (2 veces al mes) o incluso semanal. No exactamente. Para ahorrar intereses y reducir su amortización, debe realizar un pago “rápido” quincenal (o semanal).

¿Cual es la diferencia? Bueno, un pago quincenal rápido es exactamente la mitad de un pago mensual, mientras que un pago quincenal regular es menos de la mitad del pago mensual. Para calcular el pago quincenal regular, multiplica el pago mensual X 12 y luego divide por 26, para representar los 26 períodos quincenales que hay en cada año.

A continuación, se muestra un ejemplo de cómo se calculan los pagos quincenales rápidos y regulares, en función de un pago mensual de capital e intereses de $ 1200.00:

Pago quincenal rápido: $ 1200/2 = $ 600 quincenal.

Regular quincenal: $ 1200 X 12 = $ 14,400 / 26 = $ 553.84 quincenal

Como puede ver, el pago quincenal regular es un poco menor, a $ 553.84 quincenal, por lo que el pago rápido es el que pagará su hipoteca más rápidamente, hasta 3 años antes de lo programado en un 25 amortización anual. Con el pago rápido, está haciendo el equivalente a un pago mensual cada 28 días y aprovechando que hay 26 períodos quincenales cada 12 meses.

También puede optar por pagos semanales rápidos, pero sepa que esto no pagará su hipoteca más rápido que la opción quincenal rápida, como creen algunas personas. Los prestatarios pueden querer elegir la opción de pago semanal por conveniencia, por ejemplo, si su empleador les paga semanalmente.

Aumento del monto del pago de la hipoteca

La tercera y última forma de pagar su hipoteca más rápido y reducir su período de amortización es aumentar el monto de su pago regular. Esto es algo que su banco puede programar fácilmente, de hecho, muchos bancos le permiten realizar el cambio usted mismo, en línea. Solo necesita saber cuánto se le permite aumentar el pago.

Algunos bancos le permitirán duplicar el monto regular de capital e intereses, mientras que otros impondrán un límite del 10 al 15%. Debo señalar que estos límites se aplican solo a la porción de capital e intereses de su pago regular, y no a otros montos que puedan estar incluidos, como un impuesto a la propiedad o un componente de protección crediticia (seguro de vida).

Cómo ahorrar dinero reduciendo la amortización

Si bien una amortización hipotecaria más corta significa un aumento en los pagos mensuales, es una excelente manera de ahorrar miles de dólares en intereses a largo plazo. El siguiente ejemplo ilustra los ahorros obtenidos al liquidar su hipoteca anticipadamente. Para este propósito, usaremos un monto de hipoteca de $ 300,000 con una tasa de interés a 5 años del 2.99%. Si bien las tasas de interés varían, la tasa que estoy usando es similar a la que puede esperar actualmente para un plazo fijo de 5 años.

Ejemplo A: Amortización a 30 años

Monto de la hipoteca: $ 300,000

Amortización: 30 años

Tasa de interés: 2,99%

Pago mensual de capital e intereses (P&I): $ 1260.21

Intereses pagados durante 30 años: $ 153,676.51

Ejemplo B: Amortización a 25 años

Monto de la hipoteca: $ 300,000

Amortización: 25 años

Tasa de interés: 2,99%

Pago mensual de capital e intereses (P&I): $ 1418.20

Intereses pagados durante 25 años: $ 125,459.29

Ejemplo de bonificación: amortización de 25 años con pagos quincenales rápidos

Monto de la hipoteca: $ 300,000

Amortización: 25 años (con pagos quincenales rápidos)

Tasa de interés: 2,99%

Pago rápido quincenal de principal e intereses (P&I): $ 709.10

Intereses pagados por período de amortización: $ 110,067.28

Resumen de ejemplo

En el ejemplo anterior, un prestatario ahorraría $ 28,217.22 en intereses simplemente eligiendo una amortización de 25 frente a 30 años. Esta no es una pequeña cantidad de dinero. Los ahorros son aún mayores ($ 43,609.23) si optaran por pagos rápidos quincenales de la hipoteca a 25 años. No solo eso, sino que terminarían pagando la hipoteca por completo en poco más de 22 años. Debo agregar que cualquier pago de suma global aplicado a la hipoteca periódicamente reduciría aún más tanto la amortización como los intereses pagados.

La importancia de elegir la amortización hipotecaria adecuada

Cuando las personas buscan una hipoteca, su principal preocupación suele ser obtener la mejor tasa de interés posible. Después de todo, es el mayor préstamo que obtendrán. Pero otros factores, como la selección del período de amortización adecuado, pueden ser igualmente importantes. Más específicamente, desea elegir una hipoteca con opciones flexibles de prepago, para que sea más fácil reducir la amortización a lo largo del tiempo y ahorrar intereses.

Mi consejo es comparar precios no solo para obtener una excelente tarifa, sino también para obtener el ajuste correcto cuando se trata de opciones de amortización y prepago. En cuanto a las tasas, si actualmente está buscando una hipoteca, no dude en consultar algunas de las tasas actuales que ofrecen las instituciones financieras canadienses, utilizando la tabla a continuación.